Inflacja spowodowała, że oszczędności na kontach bankowych i w gotówce tracą na wartości. Oprocentowanie lokat bankowych sięga zazwyczaj kilku procent. Zysk, który generują, nie pokrywa więc strat wywołanych przez spadek wartości pieniądza. Tymczasem obligacje wyróżniają się wyższą rentownością, czyli dają szansę na atrakcyjny zwrot. W jaki sposób wykorzystać je, aby chronić oszczędności przed skutkami inflacji?
Czym są obligacje? Sprawdź, zanim zainwestujesz
Obligacje to dłużne papiery wartościowe. Emituje je, czyli wydaje, Skarb Państwa (obligacje skarbowe) albo prywatna firma (obligacje korporacyjne). Są w praktyce kredytem, który emitent zaciąga u nabywcy. Nie dają one posiadaczowi żadnych uprawnień, takich jak współwłasność czy dywidenda.
Emisja obligacji potwierdza fakt zadłużenia się firmy (lub państwa w przypadku papierów generowanych przez rząd) u nabywców. Przedsiębiorstwo zyskuje kapitał na działanie, a inwestor otrzymuje regularny zwrot w formie odsetek.
W jaki sposób stać się posiadaczem tego rodzaju papierów wartościowych? Można nabyć je na kilka sposobów:
- na rynku pierwotnym od emitenta,
- na rynku wtórnym,
- poprzez fundusze inwestycyjne, domy maklerskie.
Emisja obligacji – co to jest?
Emisja obligacji jest sposobem finansowania działalności spółki, czyli w istocie formą zaciągnięcia kredytu. Kredytodawcą jest inwestor, zaś kredytobiorcą – spółka, czyli emitent.
Zgodnie z polskim prawem istnieją 3 procedury emisji:
- oferta publiczna – skierowana do co najmniej 100 osób albo do nieoznaczonego adresata, warunki inwestycji są znane,
- oferta publiczna skierowana do co najmniej 100 oznaczonych osób albo do nieoznaczonego kręgu adresatów – nie trafiają do publicznego obrotu,
- oferta niepubliczna skierowana do maksymalnie 149 oznaczonych indywidualnie podmiotów – emitent ma w tym przypadku pełną swobodę, ale warunki inwestycji nie są znane.
Firma wydająca obligacje zobowiązuje się do przestrzegania warunków emisji, które w praktyce są umową między inwestorem a spółką. Zawiera ona:
- rodzaj obligacji,
- oznaczenie emitenta, czyli nazwę firmy, która sprzedaje papier oraz jej dane,
- stronę internetową,
- decyzję emitenta o emisji,
- wartość oraz informację, ile obligacji przeznaczono do zakupu,
- zabezpieczenie wierzytelności,
- miejsce i datę sporządzenia warunków emisji,
- podpisy osób upoważnionych do zaciągnięcia zobowiązań.
Oszczędności a ryzyko obligacji korporacyjnych – o tym warto wiedzieć!
Jak uchronić oszczędności przed inflacją? Inwestycje wydają się rozsądnym wyborem. Obligacje uważa się za jedne z bezpieczniejszych ich form, choć wciąż są obarczone ryzykiem. Aby je zmniejszyć, emitenci oferują aktywa z zabezpieczeniem w formie hipoteki czy poręczenia bankowego.
Dzięki wysokiemu oprocentowaniu rzędu nawet 9%, które znacząco przewyższa oprocentowanie lokat bankowych, papiery wartościowe stanowią formę zabezpieczania finansów przed inflacją.
Nawet w przypadku niewielkich kwot można liczyć na zwrot z inwestycji i utrzymanie wartości wpłaconego kapitału. Najlepiej jednak ufać jedynie sprawdzonym firmom lub nabywać aktywa poprzez fundusze i domy maklerskie, takie jak dom maklerski Michael Ström, aby w ten sposób minimalizować ryzyko.
źródło: artykuł partnera
